Научный журнал
Фундаментальные исследования
ISSN 1812-7339
"Перечень" ВАК
ИФ РИНЦ = 1,441

ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ПОЛИТИКА В КОНТЕКСТЕ ТЕНДЕНЦИЙ РАЗВИТИЯ БАНКОВСКОГО СЕКТОРА

Гаврильченко Г.С. 1
1 Сибирский федеральный университет
В статье акцентированы проблемы нарушения структурных основ воспроизводственного процесса, формирования источников денежных средств для развития экономики регионов и в целом страны, наличие неэффективного воздействия цены кредитных ресурсов на объемы производства, генерация инфляции экспортно-сырьевой экономикой. Дана некоторая оценка деятельности и роли банковской сферы, в основном на примере Красноярского края, обоснование необходимости перестройки банковской системы страны. Рассмотрена возможность увеличения участия банковских ресурсов в развитии реального сектора экономики и инновационной деятельности. Внесены предложения по совершенствованию денежно-кредитной политики регионов и в целом страны, координации источников финансирования для крупных объектов, инновационной деятельности с учетом зарубежного опыта.
экономика регионов
денежно-кредитная политика
инфляция
инновационная деятельность.
1. Атоян В.Р., Еремина Е.В., Яблонская, Е.Г. Коммерческие банки и инновационный процесс: организация и взаимодействие. Инвестирование в инновационную экономику // Инновационная экономика. – 2009. – № 9. – С. 34–41.
2. Аналитическая система экономических показателей регионов / Банк России, 2007-2014.http:// www.cbr.ru /regions (обращение 18.06.2015).
3. Бюллетень банковской статистики ЦБ РФ. 2008. – № 2. – С. 107–108.
4. Василевская П.В. Инновационный менеджмент. – М.: ПРИОР, 2005. – С. 96.
5. Владимирова О.Н., Гаврильченко Г.С. Проблемы сбалансированного развития инновационной и инвестиционной деятельности региональной экономической системы // Научное обозрение. – 2014. – № 9. – С. 564–572.
6. Глазьев С.Ю. Санкции США и Банка России: двойной удар по национальной экономике // Вопросы экономики. – 2014. – № 9. – С. 13.
7. «Инновационное развитие – основа ускорения роста экономики РФ» доклад . Ассоциация менеджмента // Общество и экономика. – М., 2006. – № 4. – С. 14.
8. Красавина Л.Н., Валенцева Н.И. Инновационная стратегия развития российской экономики: финансовые, банковские и валютные аспекты // Финансы и кредит. – 2007. – № 23. – С. 2–13.
9. Лячин В.И., Гаврильченко Г.С. Проблемы товарно-денежной сбалансированности в системе воспроизводственных отношений социальной рыночной экономики. – Красноярск, 2011. – С. 160.
10. Международная научно-практическая конференция «Молодежный научный форум: общественные и экономические науки» ИЭиФ КФУ г. Казань // Рынок кредитов. – 2013.
11. Обзор банковского сектора РФ. Интернет версия // Аналитические показатели. – 2015. – № 154. – http://www.cbr.ru. (дата обращения 18.06.2015).
12. Рогова О. Инфляция и воспроизводство // Экономист. – 2007. – № 1. – С. 37.
13. Роуз Питерс. С. Банковский менеджмент: пер. с англ. – М: Дело Лтд, 1997. – С. 67.
14. Роджер Лерой Миллер, Дэвид Д. Ван-Хуз. Современные деньги и банковское дело: пер. с англ. – М.: Инфра, 2000.
15. Синки Дж. Ф. мл. Управление финансами в коммерческих банках: пер. с англ. – М.: Catallaxy, 1994.
16. Федеральная служба государственной статистики. [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http//.wwwfedstat.ru/ indicators.
17. Эдвин Дж. Долан, Колин Д. Кэмпбелл, Розмари Дж. Кэмпбелл. Деньги, банковское дело. Last Resort. – IMF, 2000. Working Paper. № 75.
18. Goodhart C/ and Huang H. A Simple Model of an international Lender of Last Resort. – IMF, 2000. Working Paper. № 75.
19. Greenawalt M., Sinkey J. Bank Loan- Loos Provision fnd the income-Smoothing Hypothesis: An Empirical Analysis // Journal of Financial Services Research. – 1988. December.
20. Platonov V., Higgins M. Strategic Banking Manual // Второе изд. – М.: Консалтбанкир, 2001.

На современном этапе развития экономики важную роль играет вопрос обеспечения в достаточном объеме денежными и финансовыми ресурсами хозяйствующих субъектов. В действующей финансовой системе ведущая позиция закреплена за банковским сегментом. Однако анализ ее функционирования позволяет определить ряд проблем, которые негативно воздействуют на эффективность экономики в целом и региона в частности. Целью предлагаемой статьи является систематизация негативных тенденций в российском банковском сегменте и разработка рекомендаций по ее совершенствованию.

Первая тенденция связана с ресурсным потенциалом кредитных организаций.

Анализ состояния банковского сектора за 2014 г. наглядно демонстрирует значительное увеличение размера банковских активов в отношении к валовому продукту – 109,4 % (в 2013 г. – 57 %), однако опыт развитых стран показывает увеличение активов к ВВП более чем в два раза. Кредитные организации РФ испытывают недостаточную капитализацию и ликвидность, неразвитость института синдицирования кредитов, зачастую количественный параметр обусловливает ограниченность качественного, что находит проявление в неспособности выдавать крупные кредиты. Инвестиционный кредит характеризуется объемом, как правило, 1–10 млн долл.

Группировка кредитных организаций по величине уставного капитала свидетельствует, что только 21,0 % (175 из действующих 828) отечественных кредитных организаций имеют возможность выдавать кредиты в размере 1 млн долл. Низкая капитализация выступает ограничителем банков при аккумулировании ими ресурсов для финансирования крупных проектов. Кредитным организациям с капиталом 300 млн руб. для докапитализации собственного капитала недостает 27,4 % – 11 млрд руб. (в 2013 г. требовалось 17 млрд руб.). На 01.01.2014 г. совокупный уставный капитал действующих кредитных организаций увеличился с 1 341 до 1 464 млрд руб. (на 9,1 % – 122,5 млрд руб.) [11].

Получить ресурсы банковской системы в регионе почти невозможно. В 2014 г. доля банковских кредитов в структуре источников финансирования инновационных проектов составила 9,3 %, не превысив показатель предыдущего года.

Потребность в привлечении большего объема внебюджетных инвестиций в реальную инфраструктуру проектов, где зачастую низкая инвестиционная привлекательность может быть решена регулятором денежно-кредитной политики путем введения практики целевого кредитного инвестирования под гарантию Банка России [4].

Возможность такая имеется, нужна рациональная денежно-кредитная политика, которая позволит кредитные ресурсы направлять непосредственно в экономику, учитывая, что 2/3 кредитных ресурсов банков в настоящее время не попадают в реальный сектор экономики [6].

В условиях экономической рецессии и удорожания кредитных ресурсов первостепенное значение приобретает координация институтов, имеющих финансовые решения, источники финансирования для промышленных парков и их резидентов, в том числе министерств, отвечающих за субсидии в указанной сфере, банков, специализированных фондов, институтов развития и самих управляющих компаний [19]. Без координации – стыковки друг с другом источники финансирования становятся менее доступными или не доступными вообще.

Однако при принятии решений о финансировании организаций необходим точный выбор приоритетов [8], то есть все усилия и финансовые ресурсы необходимо сконцентрировать на тех направлениях, где имеются серьезные научно-технические достижения и наибольший инновационный потенциал [7, 18].

Вторую тенденцию целесообразно выделить с точки зрения территориального аспекта. Значительные пространственные параметры страны обуславливают необходимость оптимального размещения кредитных организаций, Результаты проведенного исследования свидетельствуют, что количество кредитных организаций и совокупные активы банковского сектора Центрального федерального округа на 01.01.2015 г. составляют более 60 % показателей страны [11]. Несмотря на то, что по динамике прироста активов регионы Сибирского федерального округа в последние годы входят в число лидеров национальной банковской системы, региональная банковская система не может обеспечить кредитами развивающуюся экономику региона [2].

Концентрация банковских ресурсов в территориальных центрах страны вынуждает, по нашему мнению, создать специальный орган постоянного поиска свободных ресурсов для инвестиционных проектов регионов в соответствии с выработанными направлениями правительством РФ.

Следующей проблемой банковской системы является «краткосрочность» финансовых ресурсов. В связи с этим в частности, предлагается расширить модель рефинансирования Центрального банка. В настоящее время модель ЦБ лишь «в краткосрочной перспективе выравнивает некоторые перекосы», которые появляются в банковском секторе.

Рассмотрим структуру кредитного портфеля по срокам выданных кредитов банками РФ в динамике за 2007–2015 гг. (табл. 1). Доля кредитов в удовлетворении потребностей российской экономики в общей ссудной задолженности коммерческих банков на сроки свыше трех лет даже на небольшой временной отрезок явно недостаточна, чтобы финансировать значимые инвестиционные проекты [2].

Таблица 1

Структура кредитного портфеля по срокам выданных кредитов банками РФ и его динамика за 2007–2015 гг. % [2, 10]

Сроки, выданных кредитов

На 01.01.2008 г.

На 01.01.2013 г.

На 01.01.2014 г.

На 01.01.2015 г.

До 1 года

49,10

27,00

77,96

78,40

Свыше 1 года

50,90

68,00

22,4

21,63

В том числе: от 1 года до 3 лет

27,29

28,00

12,18

10,60

Свыше 3-х лет

23,61

40,00

9,86

11,03

Колебания кредитов по срокам можно объяснить как некоторой стабилизацией финансового состояния организаций, так и временным изменением устойчивости банков.

Четвертая тенденция отражает достаточно высокий уровень стоимости кредитных ресурсов. Основополагающим фактором установления уровня процентных ставок является ключевая процентная ставка как основной индикатор направленности денежно-кредитной политики. Действующая в настоящее время ключевая ставка 11,0 % годовых, как инструмент регулирования денежно-кредитной политики, пока не совсем эффективна для производителя. В европейских странах меры по снижению уровня ставок были предприняты еще осенью 2008 года. В настоящее время учетная ставка в США составляет от 0 до 0,25 %, в Великобритании – 0,5 %, в странах, входящих в еврозону, – до 2 % [12]. По данным Центрального банка РФ, учетная ставка в размере 11,0 % по кредитам нефинансовым организациям в рублях со сроком погашения до 1 года превращается на рынке кредита в ставку до 20 % и более. Такая цена денег слишком высока для большинства предприятий. Ведь уровень рентабельности проданных товаров и услуг в среднем по отраслям составлял менее 10–15 %, а кредиты выше рентабельности становятся невозвратными [15].

Негативным следствием высокого уровня процентных ставок является наличие роста просроченной задолженности по кредитам, депозитам и прочим размещенным средствам [15].

Совокупная просроченная задолженность по кредитам, депозитам и прочим размещенным средствам по состоянию на 1.01.2015 г. в кредитных организациях РФ возросла и составила 1 973,3 млрд руб. (на 1.01.2014 г. – 1398,0 млрд руб.), что составляет 3,8 % от суммы размещенных средств (на 1.01 2014 г. – 3,5 %).

Просроченная задолженность в иностранной валюте – 252,1 млрд руб. – в процентах к общей сумме, размещенной в иностранной валюте, составляет 1,7 %, а в долларовом эквиваленте 4,5 млрд руб. (на 1.01.2014 г. – 140,1 млрд руб. – 1,5 %, а в долларовом эквиваленте 4,3 %). Только 72 банка из 830 не имеют просроченной задолженности. Возможно, часть просроченной задолженности является безнадежной [11].

Отделение по Красноярскому краю Сибирского главного управления ЦБ РФ качество совокупного кредитного портфеля в крае оценивает удовлетворительным и лучше, чем по Сибирскому федеральному округу, при сохранении доли просроченных ссуд 2014 г. на уровне 3,8 % (по СФО – 6,6 %). Просроченная ссудная задолженность за отчетный период в абсолютной сумме увеличилась на 40,1 % до 33,5 млрд руб. Просроченная задолженность выросла за 2014 г. в 1,6 раза, с 4,4 до – 6,4 % в общей сумме задолженности. Прирост просроченной задолженности юридических лиц и индивидуальных предпринимателей замедлился до 20,4 %, доля уменьшилась с 3,3 до 2,5 %. Соответственно увеличился резерв на возможные потери по ссудам [2].

То есть следует отметить, что инновационная экономика не может работать при процентной ставке 11,5 % по кредиту, максимальная ставка должна быть в несколько раз ниже, при неизменности их величины на протяжении 5–10 и более лет [5].

Пятая тенденция формируется под воздействием макроэкономических факторов. Значительное влияние оказывают инфляционные процессы. Динамика уровня инфляции в России приведена в табл. 2 (Стоимость денег по годам).

Данные табл. 2 свидетельствуют, что индекс потребительских цен резко возрастал в кризисный период 2008, 2014 гг., однако эквивалент цен в текущих деньгах остается высоким, хотя имеет некоторую тенденцию к снижению [16].

Динамика индекса потребительских цен за период 2008–2014 гг. (рисунок) подтверждает высокий уровень инфляции [6].

Таблица 2

Стоимость денег по годам 2005–2014 гг.

Годы

Рост потребительских цен

Эквивалент в прошлых деньгах

Эквивалент в текущих деньгах

2014

11,36

449

557

2013

6,45

421

593

2012

6,58

395

632

2011

6,10

373

671

2010

8,78

344

727

2009

8,80

316

791

2008

13,28

279

897

2007

11,87

249

1003

2006

9,0

229

1094

2005

10,91

206

1213

pic_62.tif

Динамика индекса потребительских цен в РФ за 2008–2014 гг.

Сложность преодоления инфляции в России определяется тем, что процесс инфляции генерируется системой воспроизводства экспортно-сырьевой экономики, которой свойственны монетарные рыночные отношения с преобладанием субъективных моментов в определении направлений финансовой и денежно-кредитной политики экономической стратегии в целом [20]. Между тем инфляция в странах с развитыми институтами регулирования составляет компоненту, регулируемую в соответствии с законами и интересами воспроизводства, структурно сбалансированной по основным элементам экономики [9].

Заключение

Исследовав основные тенденции развития банковского сектора и выявив их влияние на экономику регионов, автор разделяет точку зрения, что российская банковская система требует кардинальной перестройки – к такому заключению пришли и аналитики Международного валютного фонда (МВФ). Фактическая монополизация отрасли не позволяет обеспечить частный бизнес достаточным количеством финансов для крупных проектов. А это в свою очередь тормозит всю экономику страны [17].

Отсутствует механизм регионального (территориального) управления капиталом – денежными потоками, механизм взаимосвязи между денежной и товарной массой. Наряду с некоторыми достижениями антиинфляционного эффекта, практически подавляется кредитный потенциал российских банков [9].

В значительной степени макроэкономические ориентиры реформирования кредитной системы в денежно-кредитной политике фактически не связаны с изменениями микроденежной сферы [1].

Сегодня в целом практически отсутствует целенаправленная кредитная политика приоритетного вложения денежных средств в экономику, а активы российских банков составляют более 100 % ВВП (77 трлн рублей), из них только 1/3 кредитов попадает организациям реального сектора экономики, разумное регулирование необходимо, рынок этого отрегулировать не может [3].

Концентрация банковских ресурсов в территориальных центрах страны вынуждает, по нашему мнению, создать специальный орган постоянного поиска организации объединения свободных ресурсов для инвестиционных проектов регионов. Учитывая структурные особенности банковской сферы РФ и проводимую политику по укрупнению, слиянию, закрытию коммерческих банков, необходимо изменить денежно-кредитную политику регионов, увязать ее с экономикой данного региона и повысить ответственность за выполнение обязанностей каждого исполнителя.


Библиографическая ссылка

Гаврильченко Г.С. ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ПОЛИТИКА В КОНТЕКСТЕ ТЕНДЕНЦИЙ РАЗВИТИЯ БАНКОВСКОГО СЕКТОРА // Фундаментальные исследования. – 2015. – № 12-1. – С. 117-121;
URL: http://www.fundamental-research.ru/ru/article/view?id=39376 (дата обращения: 20.04.2021).

Предлагаем вашему вниманию журналы, издающиеся в издательстве «Академия Естествознания»
(Высокий импакт-фактор РИНЦ, тематика журналов охватывает все научные направления)

«Фундаментальные исследования» список ВАК ИФ РИНЦ = 1.074